影子银行包括哪些机构

2024-05-14 23:37

1. 影子银行包括哪些机构

按照金融稳定理事会的定义,影子银行是指游离于银行监管体系之外、可能引发系统性风险和监管套利等问题的信用中介体系(包括各类相关机构和业务活动)。那么网友们知道影子银行包括哪些机构吗?
  
  1、 “影子银行”,一般是指那些有着部分银行功能,却不受监管或少受监管的非银行金融机构,美国的“影子银行”包括投资银行、对冲基金、货币市场基金、债券保险公司、结构性投资工具(SIV)等非银行金融机构。
 
  2、 简单理解,影子银行就是那些可以提供信贷,但是不属于银行金融机构,在中国,就是银监会和央行监管不了。既然监管不了,那它对货币造成的影响,包括流通速度和规模,就没办法准确估算,所以在次贷危机后,受人们的重视。
 
  3、 中国“影子银行”产生的原因是金融抑制。一方面,正规投资渠道的严重不足,民间资本闲置资金没有足够的投资产品,另一方面,国企垄断了银行机构的信贷资金,民营企业难以通过正规渠道获得贷款,只能通过其他灰色的途径渠道贷款,民间信贷就是其中一个重要的途径。
 
  4、 可以这么理解,中国的影子银行,其中一个重要的组成部分就是提供民间信贷的机构。它的产生是资金逐利特性的自然演化结果,在一定程度上弥补了正规融资体系的不足。
 
 以上就是对于影子银行包括哪些机构的全部内容。

影子银行包括哪些机构

2. 什么是“影子银行”?

  影子银行,一般是指那些有着部分银行功能,却不受监管或少受监管的非银行金融机构。简单理解,影子银行就是那些可以提供信贷,但是不属于银行的金融机构。因为难以监管,那它对货币造成的影响,包括流通速度和规模,就没办法准确估算,所以在2008年的全球金融危机后,很受人们的重视。
  美国的影子银行包括投资银行、对冲基金、货币市场基金、债券保险公司、结构性投资工具(SIV)等非银行金融机构。
  在中国,影子银行主要包括信托公司、担保公司、典当行、地下钱庄、货币市场基金、各类私募基金、小额贷款公司以及各类金融机构理财等表外业务,民间融资等,总体呈现出机构众多、规模较小、杠杆化水平较低但发展较快的特征。

3. 人们所说的“影子银行”是什么?影子银行包括哪些机构?

当一些企业无法满足贷款要求和市场需求时,他们会通过非正式渠道筹集资金。帮助这类企业筹集资金或借款的金融公司被称为影子银行。

影子银行主要包括委托贷款、资金信托、银行融资、非股票公募应急、证券业资产管理、保险资产管理、资产证券化、网络借贷P2P机构、金融租赁公司、小额贷款公司等提供的贷款。非持牌机构发放的消费贷款、地方交易所提供的债务融资计划和结构性融资产品都是影子银行。影子银行是指具有一些银行功能但不受监管或监管较少的非银行金融机构。影子银行可以提供信贷,但不是属于银行的金融机构。


国内影子银行包括信托公司、担保公司、典当行、货币市场基金、各种私人基金、小额贷款公司、各种金融机构的财务管理和其他表外业务、民间融资等。总体而言,它呈现出机构众多、规模小、杠杆水平低但发展迅速的特点。集中支付的压力。这更多的是解释了规避监管的功能。比如说人人贷,不受监管,资金流向隐蔽,这就是 "影子银行"。几乎受监管最严格的银行也是 "影子银行",其银行信托财富管理产品不算信贷。影子银行主要有三种形式:银行的金融产品、非银行金融机构的贷款产品和民间借贷。

按照这些标准,包括委托贷款、信托基金、银行融资、股票型公募基金、证券信息、保险信息、资产证券化、P2P网络借贷机构、金融租赁公司、公司提供的小额贷款、非持牌机构的消费贷款、由地方交易所提供的债权融资计划和结构性金融产品等,都属于影子银行的大类。其中,银行间金融、委托贷款、信托贷款、P2P贷款等影子银行特征较为明显,风险程度较为突出,属于狭义的高风险影子银行。截至2016年底,我国影子银行业务量与同期银行信贷基本持平,且增速远高于贷款。

人们所说的“影子银行”是什么?影子银行包括哪些机构?

4. 请问什么是影子银行?

影子银行是什么意思?

5. 什么是 影子银行

影子银行是指游离于银行监管体系之外、可能引发系统性风险和监管套利等问题的信用中介体系。影子银行引发系统性风险的因素主要包括四个方面:期限错配、流动性转换、信用转换和高杠杆。
影子银行系统的概念由美国太平洋投资管理公司执行董事麦卡利首次提出并被广泛采用,又称为平行银行系统,它包括投资银行、对冲基金、货币市场基金、债券、保险公司、结构性投资工具(SIV)等非银行金融机构。
影子银行通过银行贷款证券化进行信用无限扩张的一种方式。这种方式的核心是把传统的银行信贷关系演变为隐藏在证券化中的信贷关系。这种信贷关系看上去像传统银行但仅是行使传统银行的功能而没有传统银行的组织机构,即类似一个“影子银行”体系存在。

扩展资料:
当前银行业面临的三大主要风险包括防范平台贷款风险、房地产信贷风险和“影子银行”风险。
影子银行的运作方式如下:
某房地产商开发房产项目资金短缺,银行因监管等政策原因贷款额受限而不能直接向其贷款,信托公司以中间人角色出现,以房产商待开发项目为抵押,设计基于该项目现金流的理财产品,其周期一般为1年到1年半,并委托银行代销,由投资者购买,房产商获得项目资金,项目开发完毕并销售,房产商支付给银行托管费,信托公司服务费以及投资者收益。
参考资料来源:百度百科-影子银行

什么是 影子银行

6. 什么是影子银行?

按照金融稳定理事会的定义,影子银行是指游离于银行监管体系之外、可能引发系统性风险和监管套利等问题的信用中介体系(包括各类相关机构和业务活动)。影子银行引发系统性风险的因素主要包括四个方面:期限错配、流动性转换、信用转换和高杠杆。
尽管没有官方定义,业界普遍认为行使商业银行之功能,未受严格监管的机构,即为“影子银行”。目前国内的“影子银行”,并非是有多少单独的机构,更多的是阐释一种规避监管的功能,如人人贷,不受监管,资金流向隐蔽,是“影子银行”。几乎受监管最严厉的银行,其不计入信贷业务的银信理财产品,也是“影子银行”。 目前“影子银行”有三种最主要存在形式:银行理财产品、非银行金融机构贷款产品和民间借贷。

7. 什么叫影子银行

按照金融稳定理事会的定义,影子银行是指游离于银行监管体系之外、可能引发系统性风险和监管套利等问题的信用中介体系(包括各类相关机构和业务活动)。影子银行引发系统性风险的因素主要包括四个方面:期限错配、流动性转换、信用转换和高杠杆。
目前国内的"影子银行",并非是有多少单独的机构,更多的是阐释一种规避监管的功能。如人人贷,不受监管,资金流向隐蔽,是"影子银行"。几乎受监管最严厉的银行,其不计入信贷业务的银信理财产品,也是"影子银行"。 目前"影子银行"有三种最主要存在形式:银行理财产品、非银行金融机构贷款产品和民间借贷。中国银监会发布2012年报 首次明确影子银行的业务范围:"银监会所监管的六类非银行金融机构及其业务、商业银行理财等表外业务不属于影子银行。"

影子银行系统(The Shadow Banking System)的概念由美国太平洋投资管理公司执行董事麦卡利首次提出并被广泛采用,又称为平行银行系统(The Parallel Banking System),它包括投资银行、对冲基金、货币市场基金、债券、保险公司、结构性投资工具(SIV)等非银行金融机构。"影子银行"的概念诞生于2007年的美联储年度会议。
首先,就是影子银行本身,影子银行主要玩家有投资银行、对冲基金、私募股权基金,SIV和货币市场基金等。
第二类是应用影子银行方法的传统银行。这些银行仍在监督管理下运行,同时可获得中央银行的支持,但它们也将影子银行的操作方法运用到了部分业务中。
第三类则涵盖了影子银行的工具,主要是一些能够让机构转移风险,提高杠杆率,并能逃脱监管的金融衍生品。

"影子银行"是信贷市场、资本市场、金融衍生品和大宗商品交易、杠杆收购领域的主要参与者。
这些机构通常从事放款,也接受抵押,是通过杠杆操作持有大量证券、债券和复杂金融工具的金融机构。在带来金融市场繁荣的同时,影子银行的快速发展和高杠杆操作给整个金融体系带来了巨大的脆弱性,并成为此次全球金融危机的主要推手。
目前,影子银行系统正在去杠杆化的过程中持续萎缩,然而,作为金融市场上的重要一环,影子银行系统并不会就此消亡,而是逐步走出监管的真空地带,在新的、更加严格的监管环境下发展。未来,对影子银行系统的信息披露和适度的资本要求将是金融监管改进的重要内容。目前,美国已提出要求所有达到一定规模的对冲基金、私募机构和风险资本基金实行注册,并对投资者和交易对手披露部分信息。

什么叫影子银行

8. 什么是影子银行?中国的影子银行主要指什么?

陶冬踏入2012年,中国经济的硬着陆风险和流动性涸竭风险,已有明显的下降;但是,房地产市场风险与影子银行风险依然存在,房地产与影子银行像两个定时炸弹,秒针还在跳。
关于房地产市场的困境与开发商的资金压力,已有许多文章谈及,本文将焦点聚在影子银行身上。
影子银行,顾名思义就是正规渠道之外的银行中介业务。它包括银行发生在资产负债表外的资金中介业务,和非银行机构、个人的资金中介业务,主要包括信托产品、委托贷款和民间借贷等形式。
信托理财产品是近几年内地风行的一种集资方式,也是房地产行业吸纳民间资金的一条主要途径。开发商启动项目开发时,透过信托公司根据该项目的现金流设计信托产品,通过银行财富管理公司等渠道在社会上集资。信托产品往往有房地产物业作抵押,往往有最低保证回报(远超过银行利息),年期一般三至五年。这类信托产品,许多就在银行分支机构售卖,但是银行并不担保违约的风险。官方数据显示信托产品兑规模为1.7万亿元,这个数字可能有低估的成分,今后两年是信托产品到期还债的高峰期。
委托贷款是指政府、企业、个人等向银行提供资金,再通过银行定向地特定企业或个人发放贷款。这种贷款往往有事先约定的资金用途、利率与偿还年限,银行不过是代理人,负责贷款的发放、跟进、监督与回收,基本不承担贷款的违约风险。目前的委托贷款总额,约为1万亿元。
民间贷款,是影子银行中运作最复杂、种类最多变、透明度最低的一种形式。民间借贷完全绕开银行的中介参与,由民间的资金剩余方(大型国有企业、民营企业家及个人)向资金短缺方提供资金(房地产开发商、中小企业)提供借贷资金。民间借贷往往有长长的借贷循环,一环套一环,,由担保公司或个人穿针引线,利率也十分高,甚至是高利贷。尽管民间借贷本身并不涉及银行,许多资金的源头仍出自银行,只是贷款经过挪用和多次转手之后,已经脱离了银行的视野。民间债务链如果断裂,相信许多银行借贷也可能突然变成坏账。民间借贷的规模大约在四兆元左右,去年温州出现“跑路”事件后,民间借贷并未出现恐慌性收缩。
影子银行乃是正规银行业务无法满足经济、市场的资金需求时,因运而生的“替代银行中介”。非正规金融中介活动由来已久,在某种程度上是正规银行业务的补缺,满足着一部分银行信贷无法覆盖的企业与个人的资金需求。不过影子银行自2010年以来出现了爆炸性增长,时间与中国的贷款政策收缩相吻合。中国人民银行在短短的一年多中,上调存款准备金率600基点,银行的可借贷银根猛然抽紧,被迫收缩贷款战线。量化紧缩将一批企业与个人推出了银行的大门,可是他们仍有融资的需要,于是转向非正规中介与非贷款产品。同时,存款利率又非常地低,根本无法补偿通货膨胀所带来的资金之贬值,于是,资金涌向非储蓄金融产品。资金的供应与需求方一拍即合,各得其所,房地产的旺景也让双方放低了对风险的警惕。
影子银行相对于正规银行,有四个明显的特征:
一、资金出路中进入房地产领域的比重畸高。在信托产品和民间借贷中,业者估计起码六成的资金最终进入了房地产领域,风险集中度极高,因此影子银行对房市走向、房地产政策、开发商现金流十分敏感。
二、贷款期限与项目现金流之间出现资金年期错配。大多长期的建设项目通过短期融资资本来支持,靠发新债还旧债来维持资金流。一旦货币环境、产业环境或自身信用出现问题,举新债不果,则资金链断裂的风险较高。
三、出资人众多,而且通常在债务链上有相互影响。一旦一个项目出现违约,受牵连的面积很大,进而直接影响消费,甚至社会安定。债权人结构复杂、透明度低,势必影响政府危机处理的时效性、有效性。
四、影子银行多处监管的盲点。对于这些金融活动的监督、追踪和风险控制均严重不足。
美国的影子银行(主要指按揭牵连的衍生商品),曾经重创美国金融体系,并为全球经济带来了一场轩然大波。与美国不同的是,中国的影子银行没有杠杆成份,与银行的直接联系也小一些。不过影子银行经营的都是从监管盲区滋生出来的复杂的金融产品,产品之间也有错综复杂的牵连和互动。中国的影子银行,坐在一个尚未爆掉的房地产泡沫上,而且离一般民众更近。影子银行出事,估计就是大事;影子银行出事,势必造成连锁反应。
将货币政策的重心由数量管理移回价格管理,将表外银行业务全部回归表内,将民间借贷纳入监管体系并适当控制范围,将利率水平拉回到适当的水平,是应该的,更是必要的。货币环境正常化,刻不容缓。